Každý měsíc vybíráme z našich portfolií a watchlistů pět tipů na skvělé společnosti. Pokud hledáte dobré investiční nápady, jste tu správně.
Alphabet Inc $GOOGL $GOOG nabízí širokou škálu populárních produktů a platforem, jako je vyhledávání, mapy, reklamy, Gmail, Android, Chrome, Google Cloud a YouTube.
Sektor: Komunikační služby
Země: USA
Tržní kapitalizace: $1 450 mld.
Příjmy: $278 140 mil.
Hrubý zisk: $157 830 mil.
Hotovost: $95 000 mil.
Dluh: $26 430 mil.
Dividenda: ---
Larry Page a Sergey Brin založili společnost Google v září 1998. Od té doby se společnost rozrostla na více než 150 000 zaměstnanců a působí po celém světě. V říjnu 2015 se společnost Alphabet stala mateřskou holdingovou společností společnosti Google.
Stejně jako Amazon i mateřská společnost Google Alphabet nedávno oznámila rozdělení akcií v poměru 20:1. Tím se akcie na základě současných cen dostanou na úroveň lehce nad 100 dolarů.
Rozdělení akcií společnosti Alphabet se těší velké pozornosti médií. Ale rozdělení, ačkoli potenciálně usnadňuje vlastnictví akcií nám drobným investorům, je spíše vedlejší záležitostí. Mnohem zajímavější je příběh divoce ziskového technologického giganta, který se obchoduje s hlubokou slevou oproti svým nedávným maximům.
Akcie společnosti jsou zhruba o čtvrtinu níže než na konci roku 2021 a nedávno klesly o necelou třetinu. Tím vymazaly více než roční zisky.
Ani po pádu nejsou akcie Alphabet "levné" a to s ohledem na přísná hodnotící kritéria. Navzdory obrovské velikosti společnosti se stále těší čtvrtletnímu růstu tržeb, který pravidelně přesahuje 20 %, a tučné návratnosti vlastního kapitálu (RoE) přes 30 %.
Lowe's $LOW je americká maloobchodní společnost specializující se na domácí kutily.
Sektor: Spotřební zboží
Země: USA
Tržní kapitalizace: $126 mld.
Příjmy: $95 390 mil.
Hrubý zisk: $31 800 mil.
Hotovost: $9 210 mil.
Dluh: $33 610 mil.
Dividenda: 2,24 %
Společnost Lowe's Companies, Inc. je společností z žebříčku FORTUNE® 50, která týdně obslouží přibližně 18 milionů zákazníků ve Spojených státech a Kanadě. Společnost Lowe's a její přidružené podniky provozují více než 2 200 obchodů s domácími potřebami a železářstvím a zaměstnávají přibližně 300 000 zaměstnanců.
Společnost Lowe's se sídlem v Mooresville ve státě New York podporuje komunity prostřednictvím programů zaměřených na vytváření bezpečného a cenově dostupného bydlení.
Domy jsou v dnešní době velmi drahé z mnoha důvodů, ale nakonec je to opravdu jen o nabídce a poptávce. Nabídka nových domů jednoduše nedokáže držet krok s poptávkou kvůli přirozenému růstu populace a kvůli tomu, že se mileniálové usazují a zakládají rodiny.
Současně prudce rostoucí úrokové sazby hypoték způsobily, že už tak drahé domy se staly pro mnoho potenciálních kupujících nedostupnými. To vytváří problémy. Ale také to vytváří příležitosti pro obchody s železářským zbožím a domácími potřebami, jako je Lowe's. Majitelé domů investují do svých domovů. Celých 75 % majitelů domů z řad mileniálů zahájilo během pandemie projekt na zlepšení bydlení.
Mnoho nových majitelů domů se rozhoduje pro koupi starších domů, protože nabídka nových domů jednoduše nedokázala držet krok s poptávkou.
Akcie společnosti Lowe's klesly oproti svým maximům o 35 % a při současných cenách se obchodují za 14násobek zisku s výnosem 2,4 %. Co se týče dividendy, Lowe's ji minulý měsíc zvýšila o 31 %. Není větší známky sebevědomí managementu než agresivní zvýšení dividendy.
Společnost Lowe's si je v tomto ohledu zjevně jistá. Lowe's je dividendový aristokrat, který má za sebou téměř půl století nepřetržitého zvyšování výplat dividend.
Prologis, Inc. $PLD je realitní investiční fond, který investuje do skladů.
Sektor: Nemovitosti
Země: USA
Tržní kapitalizace: $95 mld.
Příjmy: $4 930 mil.
Hrubý zisk: $3 650 mil.
Hotovost: $3 180 mil.
Dluh: $18 040 mil.
Dividenda: 2,81 %
Společnost Prologis, Inc. je celosvětovým lídrem v oblasti logistických nemovitostí. Společnost pronajímá moderní logistické prostory různorodé základně přibližně 5 500 zákazníků především ve dvou hlavních kategoriích: business-to-business a retail/online fulfillment.
Prologis je realitní investiční fond (REIT), který vlastní a provozuje více než 4 600 budov s ohromující plochou 1 miliardy čtverečních stop (~93 000 000 metrů čtverečních). Toto číslo se ještě zvýší, jelikož Prologis souhlasil s akvizicí svého největšího konkurenta v oblasti průmyslových nemovitostí, společností Duke Realty $DRE.
Akcie společnosti Prologis se v roce 2022 potýkaly s problémy a ze svého 52týdenního maxima klesly přibližně o 35 %. REIT bývají citlivé na úrokové sazby a agresivní zvyšování sazeb ze strany Fedu jim rozhodně nepomohlo. Přesto je dividendový výnos Prologis nejvyšší za poslední roky a obchodní vyhlídky společnosti nebyly nikdy lepší.
Chevron Corporation $CVX je jednou z předních světových energetických společností.
Sektor: Energetický
Země: USA
Tržní kapitalizace: $320 mld.
Příjmy: $215 970 mil.
Hrubý zisk: $61 910 mil.
Hotovost: $39 870 mil.
Dluh: $26 240 mil.
Dividenda: 3,87 %
Společnost Chevron sídlí v San Ramonu v Kalifornii. Chevron prostřednictvím svých dceřiných společností, které podnikají po celém světě, se podílí prakticky na všech aspektech energetického průmyslu. Společnost Chevron provádí těžbu a přepravu ropy a zemního plynu, rafinuje, prodává a distribuuje dopravní paliva a maziva, vyrábí a prodává petrochemické výrobky a aditiva, vyrábí elektrickou energii a vyvíjí a zavádí technologie, které zvyšují obchodní hodnotu v každém aspektu činnosti společnosti.
Akcie energetických společností byly v roce 2022 jedním z mála světlých bodů. S koncem čtvrtletí však i energetické supervelmoci dostávají na frak. Od září loňského roku do května 2022 se hodnota akcií téměř zdvojnásobila. Po těžkém květnu a červnu však nyní akcie z těchto maxim klesly o zhruba 18 %.
Chevron se může zdát jako zvláštní výběr. Býčí trh s energetickými akciemi by mohl být u konce. Možné je všechno. Ale není to pravděpodobné. Energetické akcie jsou stále levné a v porovnání s širším trhem podhodnocené a vyplácejí jedny z nejvyšších dividend, které najdete.
Nezapomeňte, že býčí trh s akciemi energetických společností byl dlouho na spadnutí. Akcie Chevronu teprve nedávno překonaly svá stará maxima z roku 2014 a býčí trhy v energetice mají tendenci trvat roky. Energetika byla jedním z nejvýkonnějších sektorů po technologickém propadu v roce 2000 a není bezdůvodné očekávat, že se historie bude opakovat i zde.
Digital Realty Trust, Inc. $DLR je investiční fond pro nemovitosti, který investuje do datových center a poskytuje kolokační a peeringové služby.
Sektor: Nemovitosti
Země: USA
Tržní kapitalizace: $37 mld.
Příjmy: $4 510 mil.
Hrubý zisk: $2 830 mil.
Hotovost: $1 640 mil.
Dluh: $15 710 mil.
Dividenda: 3,81 %
Společnost Digital Realty podporuje přední světové podniky a poskytovatele služeb poskytováním celého spektra řešení pro datová centra.
Poptávka po elektronickém obchodování a po cloud computingu v dohledné době nepoleví. Pokud něco, pak ji může nepříznivá ekonomická situace ještě urychlit. To dobře zapadá do obchodního modelu společnosti Digital Realty předního REIT zaměřeného na datová centra.
Digital Realty má více než 4 000 zákazníků po celém světě a mezi své největší nájemce počítá společnosti International Business Machines $IBM, Oracle $ORCL, LinkedIn, Verizon $VZ, Comcast $CMCSA a řadu dalších známých jmen.
Žijeme v éře velkých dat a stále větší procento ukládání a zpracování dat se odehrává v datových centrech. Kromě efektivity a úspory nákladů je zde také bezpečnostní složka. Žádný velký podnik nemůže riskovat možnost, že jeho systémy vyřadí přírodní katastrofa nebo jiná nepříznivá situace.
REITy jsou citlivé na pohyb úrokových sazeb a není překvapivé, že DLR následovala trh směrem dolů. V současné době se nachází asi 28 % pod svými 52týdenními maximy. Trendy, které REIT podporují, však nepolevují a my můžeme pobírat rostoucí 3,8% dividendu, zatímco budeme čekat, až to trh ocení.
Závěr
Společnosti Alphabet $GOOG, Chevron $CVX a Digital Realty $DLR se nachází v portfoliu Bullánků.
Společnost Lowe's $LOW a Prologis $PLD máme již delší dobu v hledáčku a pravděpodobně je přidáme do hodnotového portfolia.
👉 Chcete investovat společně s ostatními investory?
Přidejte se ke stovkám dalších investorů na Discordu 💭
Investiční Bullánci